168股票配资网 面对收购 高管们不淡定突击开户 内幕交易不赚反亏26万 再遭罚220万
发布日期：2024-11-07 22:18 点击次数：90
前有中国信达为保香梨股份牵头购买“壳”资产，信达资产新疆分公司某处长夫人、候选标的资产公司董秘卷入内幕交易，今年6月、7月先后被罚。这一次，中国信达为挽救濒临退市的同达创业寻找并购标的，拟收购公司的3位高管及1位家属也因内部交易被罚。
甘肃证监局10月15日披露，针对杨照军、徐华国以及郭永忠、孙宏伟内幕交易同达创业股票一案，现已调查、办理终结。当事人在10月8日听证会上提出的申辩意见，认为该局拟决定的行政处罚过重，请求免于处罚或从轻、减轻处罚。但该局复核后，认为量罚适当，3人所提申辩意见均不予采纳。
最终，甘肃证监局决定：1）对杨照军、徐华国分别处以50万元、60万元罚款；2）对于郭永忠、孙宏伟翁婿2人也分别罚款50万元、60万元。
罚单指出，为化解退市风险，同达创业与其第一大股东信达投资、信达投资的控股股东中国信达共同寻找合适的收购标的。经过多次线上交流、现场调研，2023年9月，同达创业计划收购精工控股和东都基金共同持有的墙煌科技90%的股权。在这一过程中，徐华国、郭永忠参与了相关会谈，2人均为内幕信息知情人。
墙煌科技今年9月正式挂牌新三板，据公开转让说明书，郭永忠、徐华国、杨照军分别担任公司的董事长、董事会秘书、执行总经理。
财报显示，截至2020年12月31日止三个月，菜鸟网络物流服务收入主要来自其国内及国际一站式物流服务与供应链解决方案，抵制内部交易的影响后合计人民币113.60亿元（17.41亿美元），相较2019年同期的人民币75.18亿元增长51％，首要是我们快速发展的跨境及全球零售商业业务所带来的已履约的订单量的增长。
财报显示，截至2020年12月31日日止三个月，阿里巴巴来自中国零售商业的收入为人民币1536.79亿元（235.52亿美元），同比增长39％。天猫线上实物商品GMV（剔除未支付订单）每年增长19％。
内幕信息敏感期内，通过岳父郭永忠知晓内部消息后，孙宏伟累计交易27笔；徐华国通过自己的2个账户累计交易20笔，杨照军利用同事、远房亲属“赵某霞”账户累计交易3笔。但股票全部卖出后，4人共计亏损25.99万元。其中，杨照军、徐华国分别亏损1.24万元、9.63万元，郭永忠、孙宏伟合计亏损15.12万元。
内幕信息的形成与公开过程
在听证过程中，郭永忠、徐华国、杨照军的申辩意见均提及“关于案涉同达创业拟现金收购墙煌科技交易方案存在不确定性，不符合内幕信息的”重大性要求“，认为该局对‘内幕消息’的认定有误”。
但甘肃证监局指出，对案涉内幕信息的认定准确。内幕信息所涉事项的不确定性，并不影响内幕信息的确定性。
罚单显示，2023年4月12日，中国信达副总裁胡某良与精工控股集团有限公司（以下简称：精工控股）董事长方某阳达成初步沟通合作意向。时隔2日，精工控股与中国信达、同达创业、信达证券召开线上会议，初步了解精工旗下控股子公司墙煌科技股份有限公司（以下简称：墙煌科技）的情况。
同年5月12日，同达创业、信达证券与精工控股、墙煌科技的工作人员在上海现场会谈，进一步了解墙煌科技相关情况，郭永忠参加会谈；6月1日，在精工控股安排下，郭永忠负责接待同达创业、信达投资的调研人员；次日，同达创业、信达投资相关人员前往墙煌科技，郭永忠、徐华国参加会谈。
三个月后，同达创业与精工控股和东都基金（墙煌科技另一股东）签署了《股权收购框架协议》，拟以支付现金方式收购2位股东所持墙煌科技90%的股权，收购对价预估为5.67-5.85亿元，占同达创业2022年年度经审计合并财务报表资产总额3.51亿元的161.54-166.67%。
2023年9月7日闭市后，同达创业发布重大资产重组的提示性公告。
甘肃证监局指出，这一收购对价超过同达创业2022年年度经审计合并财务报表资产总额的30%，属于公司的重大投资行为，进而属于《证券法》规定的内幕信息，内幕信息敏感期为2023年4月14日至2023年9月8日开市前，郭永忠、徐华国为内幕信息知情人，郭永忠不晚于2023年6月1日知悉内幕信息，徐华国于2023年6月2日知悉内幕信息。
4人内幕交易共亏了26万
内幕信息敏感期内，杨照军与徐华国、郭永忠分别通话40余次、20余次。
2023年9月1日至9月6日，杨照军操作“赵某霞”账户分3笔累计买入“*ST同达”6.5万股，成交总金额为89.96万元，股票全部卖出后亏损1.24万元。赵某霞系杨照军的同事、远房亲属，“赵某霞”账户于2023年7月3日开立，资金系杨照军自有资金，由杨照军决策选股和下单。
甘肃证监局指出，“赵某霞”账户在内幕信息敏感期内突击开户，仅交易“*ST同达”1只股票，买入时点敏感，交易意愿强烈，交易活动与内幕信息高度吻合，交易明显异常。
内幕信息敏感期内，徐华国操作本人的中信证券账户、华安证券账户累计买入“*ST同达”4.77万股，成交金额67.66万元，股票全部卖出后账户亏损9.63万元。这2个账户的开立时间分别为2007年6月11日、2020年7月27日，资金均系自有资金，一直以来均由徐华国决策选股和下单。
罚单具体指出，2023年6月15日至6月19日，徐华国的中信证券账户分4笔累计买入“*ST同达”6500股，累计成交金额9.14万元；2023年6月26日至9月5日，华安证券账户分16笔累计买入“*ST同达”4.12股，累计成交金额58.52万元。
2023年6月2日，也就是同达创业、信达投资前往墙煌科技的当天，郭永忠在饭桌上向女婿孙宏伟泄露内幕信息。2023年6月15日至9月7日，孙宏伟操作妻子郭某琪的账户分27笔累计买入“*ST同达”5.04万股，累计成交金额69.29万元，上述股票全部卖出后账户亏损15.12万元。
“郭某琪”账户于2015年3月13日开立，资金系与孙宏伟的共有资金，由孙宏伟决策选股和下单。2022年9月16日至内幕信息敏感期前168股票配资网，“郭某琪”账户未进行股票交易，却在内幕信息敏感期内仅买入“*ST同达”1只股票，买入时点敏感，交易明显异常。